מחשבון תשואה ממוצעת

מחבר: Henrick Yau
- July 21, 2026
| |

מחשבון תשואה ממוצעת

חשב תשואות השקעה ממוצעות באמצעות מתודולוגיות שונות כולל ממוצע חשבוני, ממוצע גיאומטרי (CAGR), תשואה משוקללת מזומנים (IRR), ותשואה משוקללת זמן. השווה כיצד שיטות חישוב שונות משפיעות על מדדי הביצועים שלך.

נתוני ביצועי השקעה

הזן תשואות שנתיות לשנים רצופות לחישוב תשואות ממוצעות.

%
%
%

הזן תזרימי מזומנים (הפקדות ומשיכות) יחד עם תאריכים לחישוב תשואה משוקללת מזומנים (IRR).

$
השקעה ראשונית
$
השקעה נוספת
$
משיכה
$
ערך סופי

הזן ערכי תיק תקופתיים ותרומות/משיכות לחישוב תשואה משוקללת זמן.

$
$
$
$
$
$

אפשרויות חישוב

הבנת חישובי תשואה

שיטות שונות לחישוב תשואות השקעה יכולות להניב תוצאות שונות. השיטה המתאימה ביותר תלויה במצב הספציפי שלך ובצרכי הניתוח שלך.

ממוצע חשבוני לעומת ממוצע גאומטרי

הממוצע החשבוני פשוט ממצע את התשואות על פני כל תקופה, בעוד שהממוצע הגאומטרי (CAGR) מתחשב בהשפעות הריבית דריבית. עבור תשואות תנודתיות, הממוצע החשבוני תמיד יהיה גבוה מהממוצע הגאומטרי.

  • ממוצע חשבוני: טוב יותר להערכת ביצועים עתידיים צפויים על פני תקופה בודדת.
  • ממוצע גאומטרי (CAGR): טוב יותר למדידת ביצועים היסטוריים בפועל.
תשואות משוקללות כספית לעומת משוקללות זמן

מדדים אלה נבדלים באופן שבו הם מתחשבים בתזמון ובגודל תזרימי המזומנים:

  • תשואה משוקללת כספית (IRR): מתחשבת גם בתזמון וגם בגודל תזרימי המזומנים. הטובה ביותר למדידת התשואה על תיק ההשקעות הספציפי של משקיע.
  • תשואה משוקללת זמן: מבטלת את ההשפעה של תזרימי המזומנים, מה שהופך אותה לאידיאלית להערכת ביצועי מנהל השקעות ללא קשר למועד שבו משקיעים מוסיפים או מושכים כסף.
מתי להשתמש בכל שיטה
  • השתמש תשואה משוקללת זמן בעת הערכת מנהלי השקעות או אסטרטגיות.
  • השתמש תשואה משוקללת מזומנים בעת ניתוח הביצועים של תיק ההשקעות האישי שלך.
  • השתמש CAGR בעת השוואת השקעות על פני מספר תקופות.
  • השתמש ממוצע חשבוני בעת ביצוע תחזיות עתידיות לתקופת זמן בודדת.

מהו מחשבון התשואה הממוצעת?

מחשבון התשואה הממוצעת הוא כלי תכנון השקעות פשוט אך רב עוצמה שעוזר לך להעריך עד כמה ההשקעות שלך ביצעו לאורך זמן. בין אם אתה בודק את תיק ההשקעות האישי שלך או מנתח ביצועי קרן, כלי זה נותן לך תמונה ברורה של התשואה הממוצעת שלך באמצעות שיטות סטנדרטיות שונות.

נוסחאות מפתח בשימוש

תשואה ממוצעת חשבונית
תשואה ממוצעת = (r₁ + r₂ + ... + rₙ) / n
תשואה ממוצעת גאומטרית (CAGR)
CAGR = [(1 + r₁)(1 + r₂)...(1 + rₙ)]^(1/n) - 1
תשואה משוקללת כסף (IRR)
0 = CF₀ + CF₁/(1+IRR)¹ + CF₂/(1+IRR)² + ... + CFₙ/(1+IRR)ⁿ
תשואה משוקללת זמן (TWR)
TWR = [(1 + r₁)(1 + r₂)...(1 + rₙ)] - 1

כיצד להשתמש במחשבון

כלי זה מציע שלוש שיטות קלות לשימוש לחישוב התשואות שלך:

  • תשואות שנתיות: הזן אחוזי תשואה שנתיים כדי לחשב תשואות ממוצעות ותשואות מורכבות.
  • שיטת תזרים מזומנים: הזן סכומי השקעה ומשיכה עם תאריכים כדי להעריך תשואות משוקללות כסף (IRR).
  • ערכי תיק: רשום את ערכי התיק שלך לאורך זמן יחד עם כל הפקדות או משיכות כדי לקבוע תשואות משוקללות זמן.

אתה יכול גם לבחור עד כמה מדויקות התוצאות באמצעות האפשרות "מקומות עשרוניים" ולהמחיש את מדדי התשואה שלך עם תרשים אופציונלי.

למה להשתמש במחשבון זה?

הבנת התשואה הממוצעת על ההשקעה שלך חיונית לתכנון פיננסי חכם יותר. הנה כיצד המחשבון יכול לעזור:

  • מדוד את התשואה על ההשקעה (ROI) שלך לאורך זמן
  • השווה תוצאות מנוסחאות תשואה שונות (CAGR, IRR, חשבונית)
  • השתמש בו כמעריך ערך עתידי לתמיכה בצמיחת תיק לטווח ארוך
  • הערך את ההשפעה של הפקדות ומשיכות על הביצועים
  • קבל החלטות מושכלות באמצעות שיטת ניתוח השקעות מהימנה

מקרי שימוש נפוצים

מחשבון זה עובד היטב עבור:

  • הערכת צמיחת השקעות לאורך מספר שנים
  • בדיקה כיצד תזרימי מזומנים משפיעים על הביצועים בפועל
  • השוואת התוצאות שלך למנהלי קרנות מקצועיים
  • הקרנת ערך ההשקעה העתידי שלך באמצעות תשואות ממוצעות

שאלות נפוצות (FAQ)

ש: באיזו שיטה עלי להשתמש?

השתמש בשיטה המתאימה ביותר לנתונים הזמינים שלך:

  • תשואות שנתיות: הטובה ביותר כאשר יש לך אחוזי תשואה לכל שנה
  • תזרים מזומנים: אידיאלי לתיקים אישיים עם הפקדות/משיכות מרובות
  • ערכי תיק: מצוין למעקב אחר ביצועים בתאריכים ספציפיים

ש: מה ההבדל בין תשואה משוקללת זמן לתשואה משוקללת כסף?

תשואה משוקללת זמן מסירה את ההשפעה של תזמון תזרים המזומנים, בעוד שתשואה משוקללת כסף (IRR) משקפת את חוויית ההשקעה בפועל שלך.

ש: עד כמה התרשים מדויק?

התרשים מספק השוואה חזותית מהירה של מדדי התשואה שחושבו. הוא עוזר לך לזהות הבדלים במבט חטוף, אך תמיד התייחס לערכי האחוזים בפועל לתובנות מפורטות.

ש: האם אני יכול להשתמש בזה ככלי לערך עתידי?

כן. בעוד שהמחשבון מתמקד בתשואות היסטוריות, אתה יכול להשתמש בממוצע הגאומטרי (CAGR) כדי להקרין ערך עתידי בהנחה שביצועים דומים יימשכו.

קח שליטה על תובנות ההשקעה שלך

בין אם אתה מתחיל שמנסה להבין את התשואה הממוצעת על ההשקעה שלך או משקיע מנוסה שעושה תחזית פיננסית, מחשבון זה מקל על כך. הוא חלק מערכת הכלים החיונית לכל מי שעושה ניתוח השקעות או משתמש בכלי תכנון פיננסי כדי לקבל החלטות כספיות חכמות יותר.